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股票代码:601555
股票名称:东吴证券
申购代码:780555
上市地点:上海证券交易所
申购价格(元/股):6.5元
发行市盈率: 22.58
网上发行股数(万股):25000万股
网下配售股数(万股):25000万股
每户申购数量上限(万股):25万股
总发行股数(万股):50000万股
主营业务:证券经纪;证券投资咨询;与证券交易、证券投资活动有关的财务顾问;证券承销与保荐;证券自营;证券资产管理;证券投资基金代销;为期货公司提供中间介绍业务。
保荐人;中信证券股份有限公司
券商估值
国泰君安:东吴证券建议询价区间5.4-6.0元
东吴上市后合理定位为6.4-7.1元,静态PE 22-25倍,对应发行后PB1.8-2.0倍。建议询价区间5.4-6.0元。此外,所处区域的经济活力将使得东吴证券在估值上可享有一定溢价。
长江证券:东吴证券建议询价区间5.32至6.1元
我们认为,作为以传统盈利模式为主的中小券商,公司最大的优势在于区位优势显著,与此同时,由于网点大都分布在经济发达地区,公司经纪业务部均价值量也相对较高。随着上市后资本规模的扩张,公司经纪与投行业务向外拓展的步伐有望加速,而自营规模的扩大和资管创新业务贡献的提升也有望进一步提高公司业绩弹性,预计2011年全年公司EPS为0.19元(按发行后总股本),按照经纪业务价值系数等估值方法,建议首发询价区间为5.32至6.1元。