|
||||
点击查看中银香港(02388)免费实时行情
瑞信发表报告表示,认为中银香港( 行情
, 资讯
, 评论 ) (02388)过去数年能保稳定的高派息比率,尽管于资本要求提高下,相信派息比率仍可保持于海啸前水平,在“现金为王”下,认为极具防守性,重申“跑赢大市”投资评级,上调目标价由25元升至26.3元,此相当预测市账率1.8倍,属历史平均水平。
瑞信指,中银香港的离岸人民币业务发展理想,上调2012年至2014年每股盈利预测各4%、2%及2%,分别至1.81、1.98及2.18元,以反映离岸人民币净息差改善,及信贷成本前景转佳的因素。
瑞信表示,中银香港基本面正改善与同业比较,其一级资本水平为最好、贷存比率最低、核心成本收入比最低,及拨备覆盖率最高。