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机构名称 推荐人 推荐股票
华泰证券 周林 中粮屯河(600737)合兴包装(002228)华东医药(000963)
上海证券 蔡钧毅 鲁阳股份(002088)航天动力(600343)巴士股份(600741)
中原证券 张刚 中兴通讯(000063)双环科技(000707)鹏博士(600804)
西南证券 罗栗 保利地产(600048)华北制药(600812)中国石化(600028)
民族证券 刘佳章 中兴商业(000715)天威视讯(002238)昆明机床(600806)
东方证券 沈阳 保利地产(600048)北京城建(600266)山西汾酒(600809)
宏源证券 苗玉 中环股份(002129)三联商社(600898)哈飞股份(600038)
保利地产(600048)
保利地产从一家广州的区域性房地产开发企业迅速成长为一家全国性大型房地产集团公司。公司实际控制人中国保利集团通过在二级市场买入的方式,于2008年9月8日增持本公司股份11万股,保利集团拟在本公告发布之日起12个月内,从二级市场上增持公司股份(含已增持部分)不超过已发行股份的2%。保利集团承诺,在增持计划实施期间不减持其持有的本公司股份。2008年1-9月公司实现销售面积同比增长18%;实现销售认购金额同比增长17.95%。二级市场上,由于行业基本面发生变化,近期显著放量,后市可介入。(西南证券罗栗)
公司是中国高端商业地产龙头企业之一,近几年持续保持高成长态势,近三年净利润年均增速超过100%,远高于行业平均水平。目前公司项目开发量为410万平米,在一线蓝筹地产公司中仅次于万科,在去年增加项目储备权益面积640万平方米,绝大多数为普通住宅项目,优化了产品结构。公司的成本优势、高经济价值和强抵御风险能力,是公司未来几年快速发展的坚实保障。公司在地产行业中的龙头地位显著,行业短期调整给公司集中度的提升带来良机。二级市场上,该股自去年四季度以来一直调整,进行了充分有效的风险释放,近期该股成交量持续成倍放大,在低位筹码异动的同时股价出现了明显的回暖趋势,技术上看该股周五已经呈现突破之势,后期有望展开进一步加速拉升,可密切关注。(东方证券沈阳)
中粮屯河(600737)
公司是亚洲最大、全球第二的番茄酱和番茄制品制造及销售商,也是国内最大的甜菜糖生产商之一。尽管公司上半年番茄酱执行去年签约的700多美元的价格,但毛利率仍同比上升10个百分点,预计下半年番茄酱结算售价将大涨。此外,在农产品上涨的长周期内,公司番茄酱业务在国内外市场的竞争力不断加强,并由此带来盈利持续增长的前景,预期2008-2010三年公司盈利复合增长率为58%。从公司股价走势看,自32元调整下来就具有较强的估值吸引力,已形成双底反弹的趋势。
合兴包装(002228)
公司主营中高档瓦楞纸箱及瓦楞纸板,目前已建成了4家综合纸箱厂,且拟利用发行募集资金投资建设2家综合纸箱厂,募投项目两个“标准化工厂”将为公司带来84%的产能扩张。从销售策略看,公司成功实现将成本压力向下游转移,这主要得益于其优质的服务。公司未来将继续复制“标准化工厂”模式,推行“集团化、大客户”的蓝海战略,将IT、食品饮料作为未来主要增长点。从公司股价表现看,本周虽有震荡,但受到均线的较强支撑,有望继续反弹。
华东医药(000963)
公司是国内较好的医药生产企业,专注于专科特殊用药,公司的产品呈现出较旺盛的生命力,也具备较强的市场竞争力。公司在创新和发展方面,目前基本是1-2年能够推出一个新产品,并形成产品梯队。同时,公司推出的产品在国内市场也紧盯国际大企业,并在与跨国企业竞争中获得长足发展;此外,医改也将会给具有核心竞争力的企业带来高增长。从公司股价走势看,本周走势震荡,但震荡上行趋势未变。(华泰证券周林)
鲁阳股份(002088)
公司是亚洲第一及世界第三的陶瓷纤维供应商和生产商,连续12年产能和销售收入居于全国首位。公司产品是轻型绝热的节能材料,产品广泛运用于工业、民用、国防等领域。公司首发募集资金项目已经投产,目前正计划公开增发募集资金投资五个项目以扩大产能。公司08年前三季度每股收益0.47元,每股净资产3.47元,净资产收益率13.45%,营业收入同比增长26.14%;净利润同比增长27.83%。公司08年全年度业绩预测显示,公司经营仍将保持平稳,预计当前动态P/E不足12倍。当前公司股价在前期大幅回落之后,正处于逐步回升之中,风险释放较充分,结合公司所具备的业绩成长和主题运作的双重题材,且当前估值相对合理,后市可逢低中线关注。
航天动力(600343)
公司是一家军工类上市企业,是国内唯一一家具有自主知识研发扳金冲焊液力变矩器的企业,具有较强的技术实力。公司拥有国内领先的航天流体动力技术和流体机械制造技术。美国工程巨头卡特彼乐公司正在与公司合作开发工程机械用扳金冲焊液力变矩器,同时行业标准制定者德国ZF公司已经向公司发放产品质量通行证。此外,公司控股股东西安航天科技工业公司于2008年7月3日做出承诺:自愿将通过上海交易所交易系统增持的航天动力股份以及两次解禁股份合计27697588股延长锁定至2010年6月30日,显示大股东对公司长期发展的信心。08年三季度实现每股收益0.0875元,每股净资产2.5228元,净资产收益率3.4667%,营业总收入同比增长11.82%,净利润同比增长1.65%。基于公司基本面的积极变化以及大股东西航科技的雄厚实力,可适当低吸关注。
巴士股份(600741)
公司是国内最大的省际长途客运企业,拥有公交车7000辆及出租车6000辆,承载上海市区50%以上的客运量。公司08年三季度实现每股收益0.002元,每股净资产2.04元,营业总收入同比增长10.93%,实现净利润同比减少98.14%。不过受到上海国资整合进程影响,公司的资产整合预期较高,经过几大集团的股权划转,上汽集团持有公司股权30%,成为新的大股东,在此背景下,公司的经营方向可能面临着重新的定位和布局,将从公交行业转变为汽车零部件生产企业。虽然在全球经济不景气的背景下,汽车行业也面临着较大的困境,但公司置入资产将是上汽旗下整体的零部件一级供应商,相对受冲击程度有限,由此公司资产属性较此前的公交运输有着更大的发展空间,公司基本面呈现的变化将在市场运行中有所反映和预期,建议低吸关注。(上海证券蔡钧毅)
中兴通讯(000063)
公司是产业规模和技术能力位居前列、产品线最为齐全的电信设备供应商,也是国内唯一一家上市的行业龙头企业。公司增长较为稳定,预计2008年全年仍有可能保持50%左右的增长。公司四季度开始的3G投资将充分释放,未来三年资本开支都将超过3200亿元,这都将对公司的业绩增长带来有力的保证。公司在TD和CDMA方面具有较为明显的优势,预计年内公司在中国电信和中国移动的CDMA网络和TD二期招标中都将取得较高的市场份额;09年公司仅3G业务就将为公司贡献至少0.33元的业绩。08年随着国内3G、FTTH的逐步启动,未来电信设备行业景气度仍有望持续走高,公司作为国内电信设备行业的龙头企业之一,也将分享行业增长的盛宴,预计08、09年的每股收益分别为1.38元、2.05元,建议适当关注。
双环科技(000707)
公司是国内最大的联碱法企业,目前拥有纯碱总产能120万吨/年。公司地处原盐储量丰富的云应盆地,其生产所需的原盐全部可以自给。此外,07年下半年公司还收购了山西裕丰沁裕煤业51%的股权,每年煤矿产量达到30万吨,可以部分抵消煤价上涨带来的压力,总体上公司成本控制能力较强。壳牌煤气化装置兼具成本和环保优势,该装置以价格相对低廉的粉煤作为原材料,成本优势明显;同时,该装置的碳转化率达到99%,远高于国产装置,具备环保优势。目前,公司本部和子公司重庆宜化均准备将联碱产能从目前的60万吨/年扩张到100万吨/年,项目有望在08年11月完成。届时,公司联碱总产能将达到180万吨/年。08年下半年至09年上半年,我国的纯碱市场将由供需偏紧转向供略大于求的局面;能源等生产成本并不能快速大幅的减少,氯化铵的价格也存在一定的下降空间。在这样的背景下,公司因具备一定的规模优势和成本优势,抗风险能力相对较强。另外,实际控制人湖北宜化入主双环后,公司的管理理念和企业文化得到有效加强。有利于公司今后的主业发展。预计公司08、09年EPS分别为0.80、0.95元,建议适当关注。
鹏博士(600804)
公司是去年通过非公开增发后转型为提供电信增值业务和安防业务为主的电信企业。公司主要在北京地区提供光纤宽带接入、IDC(数据中心)和安防网络等业务。目前公司公布的安防业务签单金额已达17.21亿元,预计公司全年仍有可能完成08年的收入计划,并完成1亿元的利润指标。08年受奥运影响前三季度成本压力较大,导致该项业务盈利能力下降。同时,安防业务结算方式不同,最终收入确认仍有较大不确定性,因此我们下调了公司的盈利预测。预计08、09年的每股收益分别为0.52元、0.95元,建议适当关注。(中原证券张刚)
华北制药(600812)
公司是国内最大的抗生素类医药产品生产基地,抗生素原料药总产量占全国总产量的15%左右,粉针制剂的年生产能力达22亿支,居全国第一位,具有行业的龙头效应。其中青霉素、维生素B12产量居亚洲第一,世界第二;半合成青霉素及中间体产量居亚洲第一;链霉素产量居世界第一;粉针剂产量居亚洲第一。鉴于该公司所属医药行业的周期性较弱,在经济下滑过程中较能抵抗周期,因而成为机构青睐的对象。同时,公司还是本次医改受益最大的普药类公司。二级市场上,该股近期走势明显有资金推动,后市有交易性机会,可介入。
中国石化(600028)
公司是世界级规模的一体化能源化工公司,是中国首家在香港、纽约、伦敦、上海四地上市的公司,亦是上、中、下游综合一体化的能源化工公司。公司炼油能力、乙烯产能分别排名世界第三,由于前期国际原油价格持续上涨,公司业绩持续下降,但自美国次贷危机深化后,国际油价出现反转,目前已经远远跌破炼油业务的盈亏平衡点。近期成品油价格仍没有同步下调,对于以炼油为主的中石化而言,或许盈利拐点已经出现,后市可介入。(西南证券罗栗)
中国联通(600050)
公司作为国内通讯领域中吸收合并网通中的重要一方,近期该股的市场表现反映了如下预期:一是3G牌照发放时点符合市场预期,在今年5月三大运营商重组中,市场预期运营商重组将在半年内完成,之后将发放3G牌照,目前基本按照市场预期进行;二是3G发牌利好弱势运营商,新联通、新电信将受益于3G发牌,而新联通获发的WCDMA牌照也是最成熟、终端最丰富的3G制式,运营成本及风险最小。虽然公司长期投资价值取决于其用户规模增长、特别是新增用户指数这一关键指标,但短期仍可以预期的事件型投资机会包括有:不对称携号转网、运营商网间结算费用的降低以及取消短信网内外差别定价等措施的出台,这些都将在3G牌照发放后相继推出,因而对联通的股价形成正面的刺激作用,投资者不妨短期关注。
上实发展(600748)
公司第一大股东上实集团是上海市政府全资拥有的海外(香港)窗口公司,也是上海在海外规模最大、实力最强的综合性企业集团。其中公司今年8月份出资7900万元收购远东桥梁公司剩余23.33%股权,为公司赢得了大批公路、市政工程,同时公司拥有大量房地产开发项目也是由远东桥梁公司施工建设,此次收购减少了公司关联交易,对于提高盈利贡献颇大,加之迪士尼落户上海,对于上海的地产市场建设板块起到极好的刺激作用,投资者不妨短期关注。
中天科技(600522)
公司作为国内光缆品种最齐全的专业企业之一,特种光缆(电力光缆和海底光缆)国内市场占有率高达30%-40%,其中ADSS、OPGW均是国内售价通过国家级鉴定的拳头产品,国内市场占有率稳居第一。目前尽管金融海啸来袭,公司还发布了08年净利润同比预增50%-70%的公告,凸显了公司的核心竞争力,加之公司大股东于11月上旬增持公司股份270.79万股,投资者短期不妨加以关注。(民族证券刘佳章)
北京城建(600266)
周五地产板块是最引人注目的亮点,地产股的集体强势很大程度上是由降息传闻引发的,且该板块也已超跌,因此,若展开反弹也将具备较大的空间,建议关注地产中高成长绩优股——北京城建。公司控股股东北京城建集团是中国企业500强之一,在国内20多个省市和也门、伊朗等10余个国家承建了工程项目,包括国家体育场、五棵松文化体育中心、奥运村、首都机场3号航站楼、中央电视台等一大批奥运工程。此外,公司还积极投资券商和创投产业,参股国信证券、中科招商创业投资和北京科技园。公司作为北京主要的房地产开发企业,规模位居全国前茅,土地储备丰富,目前公司储备项目权益建筑面积量达到450万平方米。公司在发展布局上,以北京为核心,继续发挥资源优势;在拓展方面重点放在长三角、重庆、环渤海地区和其他有发展潜力的二、三线城市。目前公司盈利能力和债务指标均比较健康。技术上,该股近期在底部区域围绕5日、10日均线附近震荡整理,且有量能堆积,蓄势充分后上攻欲望强烈,后市有望展开加速上攻行情。
山西汾酒(600809)
公司是全国最大的名白酒生产基地之一,主导产品汾酒是中国传统的历史名酒,具有较高的品牌知名度。随着公司对该品牌的挖掘,不断加强营销和品牌宣传,效益会逐步显现。此外,清香型白酒不存在产能的限制,有利于增产增效。从报表看,公司三季度汾酒实现销售收入5.3亿元,净利润1.37亿元,分别同比增长52.53%和165.79%。一改前两个季度的下滑颓势。公司通过对汾酒产品体系进行调整,压缩品种,重点销售口碑好的产品,同时理顺与经销商管理,设施区域代理,严防窜货等行为。这些措施在三季度初显效果,汾酒销售情况出现好转。此外,所得税率持续下降也是净利润大幅度提高的重要因素。四季度是白酒销售旺季,加上2009年春节较早,这对包括汾酒在内的白酒公司比较有利,公司2008年业绩较高增长基本可以确定,如果能够延续良好的营销政策,2009年依然会有20%左右的增长。二级市场上,该股走势独立、稳健攀升,中长期均线明显形成多头排列走势,对该股构成较强支撑,更加确认该股中期潜力巨大,可结合盘中回档考虑吸纳。(东方证券沈阳)
中环股份(002129)
二级市场上,公司前十大流通股东全部是投资基金,并且其持股成本均在10元以上。目前该股在5元附近构筑了一个弧型底部,技术指标有向上突破的动能。加之,公司具备了太阳能电池产业的对单晶硅材料的研发生产技术,且得到国家450万元拨款支持,同时公司还签订了13亿多晶硅采购合同,公司称,由于传统能源价格日趋高涨,太阳能电池产业对单晶硅材料的需求将快速释放,公司单晶硅业务将维持较高的利润水平,值得投资者重点关注。(宏源证券苗玉)